二项式期权定价模型和布莱克-休尔斯期权定价模型是两种相互补充的方法。二项式期权定价模型建立在一个基本假设基础上，即在给定的时间间隔内，证券的价格运动有两个可能的方向：上涨或者下跌。虽然这一假设非常简单，但由于可以把一个给定的时间段细分为更小的时间单位，因而二项式期权定价模型适用于处理更为复杂的期权。
在二项式期权定价模型中，我们用t表示时间长度，将时间分为很多小的时间间隔Δt。在每一个Δt内，股票价格变化由S到Su或Sd。如果价格上涨的概率为p，那么下跌的概率为1-p。
二项式期权定价模型推导比较简单，更适合说明期权定价的基本概念。它通过将一个给定时间段细分为更小的时间单位来处理更为复杂的期权问题。这种方法能够帮助我们更好地理解期权定价过程，并为投资者提供更准确的决策依据。